Một số cổ phiếu cần quan tâm ngày 27/10

Kết quả kinh doanh 9 tháng của BWE thấp hơn kỳ vọng

Công ty Chứng khoán Vietcap (VCSC) cho biết, CTCP Tổng Công ty Nước – Môi trường Bình Dương (BWE) vừa công bố kết quả kinh doanh quý 3/2023 với doanh thu đạt 840 tỷ đồng (giảm 2% so với cùng kỳ năm ngoái) và lợi nhuận sau thuế sau lợi ích cổ đông thiểu số báo cáo đạt 177 tỷ đồng (giảm 10%).

Trong quý 3/2023, mảng xử lý rác thải ghi nhận lợi nhuận sau thuế cốt lõi thấp, trong khi mảng xử lý nước thải ghi nhận lỗ ròng. Ngoài ra, chi phí lãi vay tăng 74%. Những yếu tố này lấn áp sự ổn định của mảng nước.

Một số cổ phiếu cần quan tâm ngày 27/10 (Ảnh minh họa: KT)

Mặc dù sản lượng nước thương phẩm gần như đi ngang, mảng nước có lợi nhuận gộp tăng 14%. Mảng xử lý rác thải và xử lý nước thải ghi nhận kết quả kinh doanh kém tích cực do chi phí tăng cao bất thường vì BWE hoãn ghi nhận chi phí của một số nguyên vật liệu của các tháng trước để ghi nhận trong quý III.

Chúng tôi lưu ý rằng BWE đã ghi nhận thu nhập cổ tức năm 2022 là 29 tỷ đồng từ CTCP Cấp nước Đồng Nai (UPCoM: DNW) vào tháng 9.

Trong 9 tháng đầu năm 2023, BWE ghi nhận doanh thu đạt 2.398 tỷ đồng (giảm 2% so với cùng kỳ) và lợi nhuận sau thuế sau lợi ích cổ đông thiểu số báo cáo đạt 527 tỷ đồng (giảm 9%), lần lượt hoàn thành 67% và 73% dự báo cả năm của chúng tôi.

Theo BWE, 111 tỷ đồng doanh thu từ mảng xử lý rác thải không được ghi nhận trong kết quả kinh doanh 9 tháng đầu năm 2023 do thủ tục giấy tờ chưa hoàn tất. Lợi nhuận sau thuế sau lợi ích cổ đông thiểu số báo cáo giảm 9% do chi phí lãi vay tăng 76%, lợi nhuận sau thuế cốt lõi từ mảng xử lý rác thải giảm 14% và khoản lỗ ròng 1 tỷ đồng từ mảng xử lý nước thải lấn áp mức tăng 1% trong sản lượng nước thương phẩm và mức tăng 30% trong thu nhập tài chính.

Sản lượng nước thương phẩm trong 9 tháng đầu năm 2023 của BWE tăng 1% đạt 137 triệu m3, hoàn thành 73% dự báo sản lượng cả năm của chúng tôi (188 triệu m3; tăng 3,5% so với kỳ vọng), thấp hơn một chút so với kỳ vọng của chúng tôi.

HT1 lỗ ròng trong quý 3 do nhu cầu thấp và chi phí lãi vay cao

Cũng theo Công ty Chứng khoán Vietcap (VCSC), CTCP Xi Măng Vicem Hà Tiên (HT1) vừa báo lỗ ròng 10 tỷ đồng trong quý 3/2023 chủ yếu do doanh thu giảm mạnh trong bối cảnh nhu cầu trong nước thấp và chi phí lãi vay cao.

Trong quý 3/2023, doanh thu của CTCP Xi Măng Vicem Hà Tiên đạt 1.600 tỷ đồng (giảm 21% so với quý trước và giảm 30% so với cùng kỳ năm trước). Sản lượng bán xi măng của HT1 giảm 18% so với quý trước và 26% so với cùng kỳ năm trước, xuống còn xấp xỉ 1,2 triệu tấn, đây là mức doanh số theo quý thấp nhất trong 5 năm qua (không bao gồm mức thấp bất thường trong quý 3/2021 do dịch Covid-19). Sản lượng bán xi măng 9 tháng đầu năm 2023 của HT1 đạt 3,9 triệu tấn, giảm 21% so với cùng kỳ năm trước.

Chi phí lãi vay của HT1 vẫn ở mức cao trong quý 3/2023 do công ty phải vay nợ ngắn hạn để hỗ trợ vốn lưu động. Số dư nợ ngắn hạn của HT1 tính đến cuối quý 3/2023 là 2.100 tỷ đồng (giảm 4% so với cuối quý 2/2023 và tăng 11% so với cuối năm 2022). HT1 không có nợ dài hạn tính đến cuối quý 3/2023.

Doanh thu bàn giao BĐS cốt lõi của NLG gấp 1,7 lần so với cùng kỳ năm trước

Công ty Chứng khoán Vietcap (VCSC) thông tin, CTCP Đầu tư Nam Long (NLG) vừa công bố KQKD với doanh thu bàn giao BĐS cốt lõi quý 3/2023 (bao gồm doanh thu từ dự án liên doanh Mizuki Park) đạt 1.300 tỷ đồng (giảm 13% so với quý trước nhưng tăng 52% so với cùng kỳ năm trước) và lợi nhuận sau thuế sau lợi ích cổ đông thiểu số đạt 66 tỷ đồng (+8,4 lần so với cùng kỳ năm trước). Tăng trưởng lợi nhuận sau thuế sau lợi ích cổ đông thiểu số chủ yếu được hỗ trợ bởi: lượng bàn giao các dự án Mizuki Park và Southgate và thu nhập thuế thu nhập doanh nghiệp hoãn lại cao hơn so với cùng kỳ năm ngoái.

Doanh thu bàn giao BĐS cốt lõi của NLG gấp 1,7 lần so với cùng kỳ năm trước (Ảnh minh họa: KT)

Trong 9 tháng của năm 2023, doanh thu bàn giao BĐS cốt lõi của NLG là 4.300 tỷ đồng (gấp 1,7 lần so với cùng kỳ năm trước), hoàn thành 75% dự báo cả năm của chúng tôi. Lượng bàn giao tại Mizuki Park và Southgate lần lượt chiếm 68% và 30% tổng doanh thu bàn giao BĐS cốt lõi trong 9T 2023. Lợi nhuận sau thuế sau lợi ích cổ đông thiểu số của NLG tăng 63% so với cùng kỳ lên 194 tỷ đồng và hoàn thành 32% dự báo cả năm.

Chúng tôi hiện dự phóng việc bàn giao dự án và ghi nhận chuyển nhượng cổ phần tại Paragon sẽ thúc đẩy lợi nhuận quý 4/2023. Tuy nhiên, theo ban lãnh đạo, NLG vẫn đang chờ tỉnh Đồng Nai chấp thuận thủ tục cập nhật giấy chứng nhận đăng ký doanh nghiệp để ghi nhận việc bán 25% cổ phần tại dự án Paragon cho nhà đầu tư nước ngoài. Chúng tôi cho rằng, quá trình phê duyệt chậm hơn có thể gây ra rủi ro điều chỉnh giảm cho dự báo lợi nhuận sau thuế sau lợi ích cổ đông thiểu số năm 2023 của chúng tôi là 605 tỷ đồng (+9% so với cùng kỳ năm trước), dù cần thêm đánh giá chi tiết.

Hụt thu từ mảng bất động sản, Dabaco bão lãi quý 3 sụt giảm 94%

Công ty Chứng khoán Phú Hưng (PHS) cho biết, CTCP Tập đoàn Dabaco Việt Nam (mã: DBC) vừa công bố báo cáo tài chính hợp nhất quý 3/2023 ghi nhận doanh thu thuần đạt hơn 2.709 tỷ đồng, giảm 24% so với cùng kỳ năm trước. Giá vốn giảm ít hơn mức giảm doanh thu khiến lãi gộp của Dabaco giảm sâu 42% xuống còn 281 tỷ đồng. Biên lãi gộp giảm về 10% trong quý 3/2023. Khấu trừ các chi phí khác, Dabaco ghi nhận vỏn vẹn 23 tỷ đồng lãi trước thuế, sụt giảm 91% so với quý 3/2022. Lợi nhuận sau thuế còn 12 tỷ đồng, giảm tới 94% trong khi cùng kỳ năm trước đạt 206 tỷ đồng.

Lũy kế 9 tháng của năm 2023, Dabaco ghi nhận doanh thu thuần đạt 8.496 tỷ đồng và lợi nhuận sau thuế đạt 19 tỷ đồng, lần lượt giảm 9% và 92% so với cùng kỳ năm trước. Trong đó, doanh thu từ bán hàng giảm 10% xuống 7.532 tỷ; doanh thu thương mại, siêu thị, khách sạn, nhà hàng tăng 14% lên hơn 477 tỷ đồng; doanh thu kinh doanh BĐS giảm 10% còn 760 tỷ đồng, chủ yếu ghi nhận trong quý 2/2023.

Lãi ròng quý 3 của PAN tăng 43%

Theo Công ty Chứng khoán Phú Hưng (PHS), quý 3, doanh thu thuần của CTCP Tập đoàn Pan (HOSE: PAN) đạt gần 3,585 tỷ đồng, tăng 40% so với cùng kỳ. Tuy nhiên, chi phí trong kỳ cũng tăng lên đáng kể khi chi phí tài chính, chi phí bán hàng và chí phí quản lý đều tăng lần lượt 22%, 13% và 44%. Dù vậy, PAN vẫn lãi ròng gần 56 tỷ đồng trong quý 3, tăng 43% so với cùng kỳ. Kết quả này nâng lãi ròng 9 tháng đầu năm của Công ty lên xấp xỉ 232 tỷ đồng, tăng 91%. Tuy nhiên, so với mục tiêu lãi ròng 402 tỷ đồng trong năm 2023, kết quả này mới đạt gần 58% kế hoạch.

Diệp Diệp/VOV.VN